Financieren en investeren: kapitaalrondes, krediet en digitale activa
Kapitaal ophalen, investeren, lenen: elke euro die in uw project komt beveiligen.
Kapitaal ophalen bij investeerders, een participatie nemen, een bankkrediet onderhandelen of een project met digitale activa lanceren: elke financieringsverrichting heeft een blijvende impact op uw project. Wij onderhandelen en stellen de documentatie op (term sheet, investeringsovereenkomst, aandeelhoudersovereenkomst, kredietovereenkomst en zekerheden), voeren of begeleiden juridische due diligence en brengen innovatieve projecten in overeenstemming met de financiële regelgeving, met name de Europese MiCA-verordening. Zowel aan de kant van de investeerder als aan die van de onderneming. Belgisch recht, EU-recht en, met onze correspondentkantoren en partnernotarissen, Luxemburgs, Frans en buitenlands recht: wij behandelen uw project daar waar het zich afspeelt.
Wat u moet weten
Wat verandert de MiCA-verordening concreet?
Ze creëert één Europees kader voor crypto-activa. MiCA regelt de uitgifte van crypto-activa en de bijbehorende diensten, en legt dienstverleners (CASP's) een vergunningsplicht op. Voor marktspelers is het zowel een compliancevereiste als de kans op een Europees paspoort. Wij begeleiden deze conformering.
Welke activiteiten met crypto-activa vereisen een vergunning?
Het verlenen van diensten met betrekking tot crypto-activa: bewaring, omwisseling, uitvoering, advies, handelsplatform. Zodra een onderneming deze diensten aanbiedt aan cliënten in de EU, is het statuut van dienstverlener (CASP) onder MiCA in principe vereist. Wij kwalificeren uw activiteit en bereiden het vergunningsdossier voor.
Mag een onderneming haar eigen token uitgeven?
Ja, maar het kader hangt af van de aard van de token. Utility token, op activa gebaseerde token, e-geldtoken: MiCA voorziet in afzonderlijke regimes, met informatieverplichtingen (whitepaper) en soms een vergunningsplicht. De kwalificatie van de token is de doorslaggevende stap — en ons vertrekpunt.
Hoe een belangrijke financiering of een groot krediet beveiligen?
Met degelijke documentatie en zekerheden. Kredietovereenkomst, zekerheden (pand, hypotheek, zekerheden op schuldvorderingen of rekeningen), financiële convenanten: de kwaliteit van de documentatie bepaalt de zekerheid van zowel kredietgever als kredietnemer. Wij onderhandelen en structureren deze verrichtingen.
Wat is tokenisering van activa en wat is het kader?
Een actief — vastgoed, een schuldvordering, een effect — voorstellen als token op een blockchain. Tokenisering opent nieuwe vormen van financiering en liquiditeit, maar het regime hangt af van het onderliggende actief en van MiCA of het klassieke financieel recht. Wij beveiligen de structurering en de uitgiften.
Welke antiwitwasverplichtingen zijn van toepassing?
Strikte verplichtingen ter bestrijding van witwassen en terrorismefinanciering (AML/CFT). Identificatie van cliënten, monitoring van verrichtingen, meldingen van vermoedens: financiële en cryptospelers zijn onderworpen aan een veeleisend kader, dat op Europees niveau werd versterkt. Wij bouwen en auditen uw compliancesystemen.
Hoe verloopt een kapitaalronde?
Doorgaans in vier fasen. De voorbereiding (waardering, kapitaalstructuur, documentatie), de onderhandeling van een term sheet, de juridische due diligence door de investeerder, en daarna de ondertekening van de investeringsovereenkomst en de aandeelhoudersovereenkomst, gevolgd door de kapitaalverhoging. Wij waken erover dat de rechten die aan investeerders worden toegekend verenigbaar blijven met uw project.
Is een term sheet bindend?
In principe niet ten gronde. Ze bevat echter vaak clausules die onmiddellijk binden: exclusiviteit, vertrouwelijkheid, kosten. Het is vooral in deze fase dat het evenwicht van de transactie wordt onderhandeld.
Welke bescherming vragen als investeerder?
Het beschermingsniveau hangt af van het geïnvesteerde bedrag en de fase van het project. Due diligence, verklaringen en garanties van de oprichters, antiverwateringsclausules, informatierecht, vertegenwoordiging in de raad, exitclausules (tag along, drag along, liquidatievoorkeur): wij kalibreren deze mechanismen om te beschermen zonder te blokkeren.
Wat wij voor u doen
Laten we over uw project praten
Stuur ons een WhatsApp-bericht of maak een afspraak. Rechtstreeks antwoord, zonder tussenpersoon.